Muhammad Fahrur Rozi, Rozi (2022) ANALISIS ABNORMAL RETURN, TRADING VOLUME Activity DAN BID-ASK SPREAD SEBELUM DAN SESUDAH STOCK SPLIT PADA PERUSAHAAN SEKTOR MANUFAKTUR SUB SEKTOR FOOD AND BEVERAGE YANG TERDAFTAR DI BEI TAHUN 2021. Skripsi thesis, Universitas Islam Negeri Sultan Syarif Kasim Riau.

Preview	Text (SKRIPSI GABUNGAN) SKRIPSI GABUNGAN.pdf Download (1MB) | Preview
	Text (BAB V) BAB V.pdf - Published Version Restricted to Repository staff only Download (375kB)

Abstract

Permintaan atau pembelian saham menurun diakibatkan karena harga saham yang terlalu tinggi. Untuk menghindari hal tersebut maka perusahaan melakukan tindakan dengan tujuan untuk menurunkan harga saham pada kisaran harga yang akan menarik minat para investor untuk membelinya yaitu melalui pemecahan saham (stock split). Penelitian ini bertujuan untuk imenganalisis iapakah iterdapat iperbedaan iantara iabnormal ireturn, itrading ivolume iaktivity,bid-ask ispread isebelum idan isesudah istock isplit pada perusahaan sektor manufaktor sub sektpr Food And Beverage yang terdaftar di BEI Tahun 2021. Teknik pengambilan sample menggunakan teknik pusposive sampling. iMetode analisa data iyang idigunakan iadalah imetode istudi iperistiwa idengan iperiode ijendela i18 ihari, imeliputi i9 ihari isebelum idan i9 ihari isesudah. iTeknik ianalisis idata iyang idigunakan iadalah iPaired iSample iT-test idiolah imenggunakan iIBM iSPSS i25. Dengan ipengujian iPaired iSample iT-Test ihasil ipenelitian imenunjukkan itidak iterdapat iperbedaan iAbnormal iReturn iantara isebelum idan isesudah iStock iSplit. iBerdasarkan ihasil ipengujian irata-rata iabnormal ireturn isebelum idan isesudah iperistiwa isecara istatistik idiperoleh inilai isig.(2-tailed) isebesar i0.212 iberada idiatas i0,05(5%). iuntuk iTrading iVolume iActivity iyang idiuji imenggunakan iPaired iSample iT-test ihasil ipenelitian imenunjukkan itidak iterdapat iperbedaan iyang isignifikan. iHasil ipengujian iperbedaan irata-rata iTrading iVolume iActivity isebelum idan isesudah iperistiwa isecara istatistik idiperoleh inilai isignifikansi isebesar i0,746 iatau iberada idiatas i0,05 i(5%).sedangkan iuntuk ibid-ask ispread i iDengan ipengujian i iPaired iSample iT-Test ihasil ipenelitian imenunjukkan iterdapat iperbedaan iBid iAsk iSpread iantara isebelum idan isesudah iStock iSplit idilihat idari inilai isignifikansi isebesar i0.025 iberada idibawah i0.05. dari hasil disimpulkan bahwa tidak ada reaksi positif pada abnormal return dan trading volume activity terhadap kebijakan stock split. Namun pada bid-ask spread terdapat reaksi positif, iIni imenunjukkan ibahwa iperistiwa istock isplit imerupakan isinyal iyang ibaik ibagi iinvestor isehingga iinvestor itertarik iuntuk imelakukan itransaksi ipada iperusahaan iyang imelakukan istock isplit.

Actions (login required)

View Item